針對個人養老金業務中存在的“被開戶”“銷戶難”“空戶率偏高”等問題，國家金融監督管理總局山東監管局近期開展專項行動，督促轄區銀行保險機構切實維護消費者合法權益，要求充分提示相關風險，且不得通過贈送“禮品”“返現”等方式誘導消費者盲目開戶，嚴禁誤導開戶。

解決個人養老金“被開戶”問題，銷售端的規范固然重要，產品吸引力不足問題也要引起高度重視。即便處罰了營銷亂象，也可能治標不治本。個人養老金如同養老儲備的“蓄水池”，要讓池中有水，關鍵在于增強產品吸引力。

豐富個人養老金投資產品，以多樣化的投資選擇吸引更多“源頭活水”。目前，個人養老金產品快速擴容，數量已超千款，但投資者仍然覺得產品類型單一、缺乏吸引力。原因就在于產品同質化明顯，約一半產品都是由銀行自行研發銷售的儲蓄類產品。同時，基金類、保險類、理財類等個人養老金產品也往往特色不夠鮮明，未能滿足多樣化需求。因此，若要更好激活個人養老金“蓄水池”，就要進一步豐富產品種類，針對不同的風險偏好設計差異化產品，并推出與養老生活緊密結合的特色產品，比如可以對接長期護理等養老服務資源。

優化個人養老金領取條件，以適度的資金流動性實現“流水不腐”。個人養老金制度的一大特點是穩定，但穩定不能等同于僵硬。目前，個人養老金資金賬戶封閉運行，參加人只有在完全喪失勞動能力、出國（境）定居、患有重大疾病、領取失業保險金達到一定條件或正在領取最低生活保障金等情況下才能提前領取，否則就必須在達到退休年齡后才能領取。對于年輕人來說，若資金一旦投入便可能數十載只進不出，難免會令其心存顧慮，更愿意把錢攥在手里。不過好消息是，人社部已在4月底表示，將制定提前領取個人養老金相關辦法。可以預見，個人養老金的支取靈活性有望在未來進一步提高。

探索完善個人養老金稅收優惠制度，以看得見的實惠推動“水到渠成”。個人養老金稅前扣除及投資收益免稅的政策，在一定程度上直接減輕了投資者在繳費和投資階段的負擔，發揮了較好的激勵作用。可以考慮進一步豐富稅收優惠模式，增強個人養老金的普惠性，讓不同群體充分感受到制度的“引水”動力。

個人養老金只有真正具有吸引力，才能生根開花。自去年12月份個人養老金制度全面實施以來，特定養老儲蓄、指數基金、國債等都被納入投資范圍，吸引力已在逐漸增強。未來幾年，隨著更多支持個人養老金發展的政策出臺，從稅收優惠、市場準入、監管標準、投資范圍等多方面入手，將更好激活個人養老金的“一池春水”。

（來源：經濟日報）