近期，新修訂的《粵港澳大灣區(qū)“跨境理財(cái)通”業(yè)務(wù)試點(diǎn)實(shí)施細(xì)則》（下稱“跨境理財(cái)通2.0”）實(shí)施后，多家“跨境理財(cái)通”試點(diǎn)銀行開啟“嘗鮮期”攬客活動。

目前，試點(diǎn)銀行推出的定期存款利率水平維持在5%—10%左右，購買高息存款的投資者需要滿足具有粵港澳大灣區(qū)內(nèi)地9市戶籍、最近3個(gè)月家庭金融資產(chǎn)月末余額不低于200萬元人民幣等條件。

據(jù)了解，按照規(guī)定，在存款期限內(nèi)客戶不能提前提取資金，如果提前提取不僅得不到利息，還要罰款，罰款區(qū)間為提取金額的5%—10%左右。

盡管此類存款產(chǎn)品利率相對較高，但是業(yè)內(nèi)人士提示，投資者需要注意匯率波動可能帶來的風(fēng)險(xiǎn)。此外，投資者也需更多了解港澳和內(nèi)地的金融市場、金融制度和產(chǎn)品。

01有門檻

提前支取要繳納罰金

跨境理財(cái)通于2021年開通，當(dāng)時(shí)被稱為1.0版本，今年2月26日，優(yōu)化后的“跨境理財(cái)通2.0”正式實(shí)施，將單個(gè)投資者的投資額度從100萬元人民幣提高到最高300萬元人民幣，公募證券投資基金從“R1”至“R3”風(fēng)險(xiǎn)等級拓展為“R1”至“R4”風(fēng)險(xiǎn)等級。

落地半月有余，投資者認(rèn)購熱情不減。“最近，一波跨境‘羊毛’可以薅起來了，存款利率最高能達(dá)到10%，寶子們快沖，我已經(jīng)在銀行開戶了……”有投資者在社交平臺分享稱，也有投資者直言，10%以上的產(chǎn)品并不常見，想要購買的抓緊“上車”。

跨境理財(cái)通產(chǎn)品如何購買？需要滿足哪些條件？據(jù)了解，跨境理財(cái)通業(yè)務(wù)分為“南向通”“北向通”，其中，“南向通”指粵港澳大灣區(qū)內(nèi)地投資者在港澳銷售銀行開立個(gè)人投資賬戶，通過閉環(huán)式資金管道匯出資金購買港澳銷售銀行銷售的投資產(chǎn)品。

以面向內(nèi)地投資者的“南向通”為例，投資者需具有粵港澳大灣區(qū)內(nèi)地9市(廣州、深圳、珠海、佛山、惠州、東莞、中山、江門和肇慶)戶籍或在粵港澳大灣區(qū)內(nèi)地9市連續(xù)繳納社保或個(gè)人所得稅滿5年的條件，除此之外，投資者還需要滿足2年或以上投資經(jīng)歷，且最近3個(gè)月家庭金融凈資產(chǎn)月末余額不低于100萬元人民幣，或者最近3個(gè)月家庭金融資產(chǎn)月末余額不低于200萬元人民幣等條件，或者近3年本人年均收入不低于40萬元人民幣等。

工銀亞洲一位客服人員介紹稱，“跨境理財(cái)通業(yè)務(wù)需要在我行大灣區(qū)內(nèi)的網(wǎng)點(diǎn)申請，申請后我行會為客戶開通一個(gè)香港的投資賬戶作為購買理財(cái)產(chǎn)品的渠道，最近銷售比較好的產(chǎn)品是人民幣、港元、美元定期存款。除了符合合格投資者認(rèn)定之外，我行會審核客戶的資產(chǎn)等值，然后才會開通相關(guān)服務(wù)。”

“購買存款產(chǎn)品需要首先開通‘南向通’業(yè)務(wù)，先在我行官網(wǎng)填寫電子表格，然后去我行大灣區(qū)內(nèi)網(wǎng)點(diǎn)簽署表格，完成簽約；簽約成功后就可以聯(lián)絡(luò)客戶經(jīng)理購買產(chǎn)品，不需要去香港網(wǎng)點(diǎn)。”建設(shè)銀行亞洲(以下簡稱“建行亞洲”)一位客服人員稱，“按照規(guī)定，在存款期限內(nèi)客戶不能提前提取存款資金，如果提前提取，不僅得不到利息，還要罰款，罰款區(qū)間為提取金額的5%—10%左右，具體由系統(tǒng)顯示為準(zhǔn)。”

02收益大

高息福利是短期行為

在“跨境理財(cái)通2.0”正式實(shí)施時(shí)，就有多家銀行發(fā)布了高息存款產(chǎn)品。工銀亞洲合格客戶于推廣期內(nèi)以跨境理財(cái)通“南向通”賬戶通過手機(jī)銀行購買1個(gè)月或3個(gè)月的人民幣/港元/美元定期存款，可享特惠年利率，具體來看，存款金額5000元人民幣或以上1個(gè)月利率為6%，3個(gè)月利率為5%；1000港元或以上1個(gè)月利率為9%，3個(gè)月利率為6%；1000美元或以上1個(gè)月利率為10%，3個(gè)月利率為7%。

不過，高息福利也是短期行為。“目前咨詢的客戶很多，大家都比較關(guān)心存款利率方面的優(yōu)惠，優(yōu)惠時(shí)間至今年3月末。”上述工銀亞洲客服人員說道。

“高息更多是用來推廣獲客的營銷手段，這類產(chǎn)品基本是銀行短期貼息，高利率持續(xù)的時(shí)間不會太長，一般只有1-3個(gè)月，而且只能買一次，不能重復(fù)購買。”廣州一位中資銀行客戶經(jīng)理表示，南向通門檻降低后，香港的銀行都加大力度搶奪客戶。

建行亞洲則表示，成功開戶便可享500港元獎(jiǎng)勵(lì)，其中，人民幣定期存款最高利率為6%，最低存款額為5000元；美元定期存款年利率最高達(dá)10%，存款期限為1個(gè)月。

建行亞洲客服人員介紹，“高利率推廣期3月末結(jié)束，結(jié)束后按照普通的存款產(chǎn)品年利率來計(jì)算，若為普通客戶購買，存入資金為港元10萬元以上100萬元以下，1個(gè)月定期存款利率為3.65%；人民幣10萬元以上50萬元以下，1個(gè)月定期存款利率為1.8%；美元1萬以上10萬元以下，1年期定期存款利率為4.8%。”

渣打香港“南向通”方面，新人開立跨境理財(cái)通即可享500港元的現(xiàn)金回贈；存入新資金可享高達(dá)9000港元的現(xiàn)金回贈，美元定期存款利率最高同樣可達(dá)10%，存期為1個(gè)月，該活動將于3月28日結(jié)束。

03更便利

須留意匯率波動風(fēng)險(xiǎn)

“跨境理財(cái)通2.0”啟動運(yùn)行，有助于進(jìn)一步提升粵港澳大灣區(qū)跨境投資便利化，更好地滿足大灣區(qū)居民跨境投資理財(cái)和全球配置資產(chǎn)的需要。

光大銀行金融市場部宏觀研究員周茂華表示，“跨境理財(cái)通2.0”落地，使得內(nèi)地居民參與大灣區(qū)理財(cái)投資的門檻有所降低、投資產(chǎn)品服務(wù)更廣泛、參與試點(diǎn)服務(wù)中介機(jī)構(gòu)擴(kuò)容，并對服務(wù)機(jī)構(gòu)服務(wù)行為與供給質(zhì)量提出更高要求。這對于大灣區(qū)及內(nèi)地投資者而言，無疑提升了跨境投資的便利性。

“近年來受歐美主要央行激進(jìn)加息影響，香港聯(lián)系匯率制度，導(dǎo)致存款利率明顯高于內(nèi)地。”周茂華強(qiáng)調(diào)，但需要關(guān)注的是，境外的資金成本也相應(yīng)已高于內(nèi)地，綜合兩地通脹考慮與國際匯率波動影響，同時(shí)還得考慮投資確定性，整體看，內(nèi)地資產(chǎn)實(shí)際收益并非處于弱勢。

從理財(cái)產(chǎn)品角度，知名經(jīng)濟(jì)學(xué)者盤和林分析道，從短期看，由于海外當(dāng)前利率水平較高，跨境理財(cái)?shù)氖找嫦鄬^高，從長期看，這是拓寬內(nèi)地投資者的投資渠道。對投資者來說，短期產(chǎn)品值得入手，但需要關(guān)注理財(cái)產(chǎn)品的投資標(biāo)的是否穩(wěn)健。長期產(chǎn)品則需要考慮風(fēng)險(xiǎn)，因?yàn)槊涝獰o風(fēng)險(xiǎn)利率可能面臨轉(zhuǎn)折，時(shí)間太久的投資，可能未來的收益率很難保障，由于是理財(cái)產(chǎn)品，其收益率是浮動的，僅供參考，并非實(shí)際能夠收到。

一位銀行人士舉例談到，購買以美元結(jié)算的產(chǎn)品，需要先將人民幣兌換為美元，近期匯率在7.1至7.2之間。但考慮到未來美聯(lián)儲降息等可能性，假如匯率回到6.8至7.0之間，賣掉產(chǎn)品再換回人民幣的時(shí)候會有匯兌損失，賬面上的盈利未必能都到手。

目前，內(nèi)地和港澳金融市場、金融制度和金融產(chǎn)品差異也較大。招聯(lián)金融首席研究員董希淼建議，無論是內(nèi)地還是港澳的投資者，都應(yīng)該更多了解兩地的金融市場、制度和產(chǎn)品，在此基礎(chǔ)上根據(jù)自己的投資能力、需求和風(fēng)險(xiǎn)偏好，通過“跨境理財(cái)通”等渠道進(jìn)行理性投資。特別是內(nèi)地投資者，對港澳金融市場的制度和風(fēng)險(xiǎn)要有充分了解和預(yù)期，不可盲目跟風(fēng)投資。

來源：綜合北京商報(bào)、上海證券報(bào)、中國證券報(bào)